주식 투자
주식과 채권 간 상관 관계 (QUANTITATIVE ISSUE 2022.8.1 삼성증권 보고서)
mariotax
2022. 9. 23. 11:39
QUANTITATIVE ISSUE 2022.8.1 삼성증권
Global Macro Team 김동영, CFA Quant Analyst dy76.kim@samsung.com
주식과 채권의 상관성, 파트2
주식과 채권 간 상관 관계의 다이내믹스
• 주식과 채권 가격의 상관관계가 변화하는 동인에 대해서 조사함
• 확인 결과, 경기 요인이 강하게 움직일 때는 주식과 채권이 역의 상관성을 보임.
물가 요인 이 강하게 움직일 때는 주식과 채권이 정의 상관성을 보임
• 현재는, 물가의 변동성이 커지면서 주식과 채권의 상관성이 올라가는 구간임
